Инвестиции в золото: плюсы и минусы. Инвестиции в золото

Вложение средств в золото может принести как значительную прибыль, так и серьезный убыток. Избежать лишних трат и получить максимальную отдачу можно лишь зная особенности этого вида инвестирования. Разберемся подробнее выгодны ли инвестиции в золото.

История денег - это история золота

Монеты и украшения из золота для многих народов долгое время были самым ценным платежным средством. До начала XX столетия финансовые отношения всех стран строились на «золотом стандарте» - системе денежных расчетов, в которой за основу бралось оговоренное количество металла. Бумажные купюры в этот период служили лишь подтверждением наличия золота и свободно менялись на него.

Историческая ценность золота как металла объясняется его относительно незначительными запасами при обширности сфер применения (от стоматологии до промышленности). Инвестиционная привлекательность металла также не оставляет сомнений.

Изменение цены с 1970 года

До 1970 года стоимость металла регулировалась на государственном уровне, чаще всего - Центральным Банком страны. Например, в 1792 году цена за 1 унцию составляла $19,3, в 1834 году - $20,37, а в 1933 - $35.

Анализируя последующую динамику изменения цен на золото с 1970 года, можно выделить 4 периода:

• 1970–1980 гг.;
• 1981–2000 гг.;
• 2001–2011 гг.;
• с 2012 года по настоящее время.

В 1971 году Правительством США было принято решение отменить связку доллара и цены на золото. В 1971 году за унцию золота давали $38, а в 1973 - уже $42,22. Падение Бреттон-Вудской системы (принята в 1944 году, зафиксировала цену на золото как $35 за тройскую унцию) явилось причиной тому, что в конце 1974 года 1 золотая унция оценивалась в $195, а в 1978 году - в $200. Рекордна метка была достигнута в 1980 году - $850 за унцию.

С 1981 года золото стало постепенно терять в цене - в конце 1987 года стоимость унции составляла $500. А в период с 1996 по 1999 год у металла зафиксировано рекордное падение в стоимости - до $260 с $420 за унцию. Снижение прекратилось в 1999 году после договоренности ведущих стран о вводе ограничения на продажу золота.

С 2001 года цена стала подниматься. Многие эксперты связывают это с происшествием 11 сентября 2001 года в США, а также с девальвацией американской валюты. К 2006 году цена за унцию составляла $620, на конец 2007 года - порядка $800, а на начала 2008 - уже превысила $1000. В 2009 году цена на металл была в пределах 1060-1070 долларов за унцию. Рекорд по стоимости был зафиксирован в 2011 году (23 августа) - $1911,46.

После 2012 года рост цены на металл прекратился - за этот период его стоимость колебалась в пределах 1530–1800 долларов. Можно выделить некоторые факторы, повлиявшие на изменение стоимости золота с 2012 года:

• падение в 2013 году в сравнении с 2012 годом усредненной стоимости на 15,4% (до $1411) объясняется ожиданиями восстановления экономики после смягчения политики ФРС;
• 15 апреля 2013 года цена составляла $1350, причина - распродажа золота европейскими Центральными банками в ответ на ситуацию на Кипре;
• март 2014 года - цена составила $1391 (против среднегодовой в 1267 долларов), причина - ослабление американской валюты, украинский кризис и ситуация в Ираке;
• 20 июля 2015 года стоимость упала до 1080 долларов, а в феврале - до $1052, что считается следствием ожидаемого поднятия базовой процентной ставки США.

Как вложить деньги в золото

Разберем подробно все способы как инвестировать в золото.

Особенности инвестирования в золотые слитки

В России возможность купить слиток золота предлагают всего несколько банков. Основным игроком рынка является Сбербанк - через него проходит более 60% всех подобных сделок. Вес слитка может варьироваться от 1 до 1000 граммов.

При решении вложить средства в приобретение слитков важно учесть:

• При покупке в стоимость закладывается НДС, равный 18%. При продаже налог клиенту не возвращается.
• Золотые слитки нуждаются в особом хранении. Как правило, клиенты выбирают либо банковскую ячейку, либо приобретают личный сейф. Нужно помнить, что банки не несут ответственность за ценности, находящиеся в ячейке.
• Слитки при продаже должны быть в неповрежденном виде. Наличие даже одной незначительной царапины может послужить поводом для отказа в покупке металла у клиента.

Инвестирование в обезличенный металлические счета

При инвестировании в металлические счета клиенту на руки выдается не золото в физическом виде, а документ, подтверждающий владение определенным количеством граммов. Банком ежедневно устанавливается курс покупки и продажи выбранного металла (по аналогии с валютой).

Особенности вложения в металлические счета:

• средства на счетах не включаются в закон о страховании вкладов - клиенту необходимо серьезно подойти к выбору банка;
• высокая ликвидность вложения - у металлического счета нет конкретного срока, а значит подать золото банку можно в любом момент;
• нет необходимости думать о вопросе хранения металла;
• отсутствует НДС, но при владении счетом менее 3 лет взимается НДФЛ в размере 13%.

Торговля на бирже

Биржевая торговля золотом на фондовом рынке возможна в 2 вариантах:

• ставки непосредственно на рост/падение металла;
• вложение средств в акции компаний золотодобывающей отрасли.

Важно! Инвестирование в «биржевое» золото рекомендуется опытным инвесторам - слишком много факторов, оказывающих влияние на изменение курса. Новички же могут воспользоваться услугами брокеров - профессионалов, которые за комиссионное вознаграждение возьмут на себя принятие решений по инвестиционным стратегиям.

Аналогична ситуация и с покупкой акций «золотых» предприятий - решение о приобретении необходимо принимать после тщательного анализа. Брокерские компании оказывают услуги по сопровождению подобных сделок. При этом часто существует готовое решение - «портфель» акций компаний, которые максимально привлекательны для инвестора.

Торговля золотом на бирже позволяет инвестору:

• совершать сделки удаленно;
• зарабатывая как на подъеме, так и на падении рынка, открывая «короткие» либо «длинные» позиции;
• доверить вопрос профессиональному брокеру.

Инвестиции в золотые монеты

Инвестиционные монеты ценны ограниченностью тиража и потенциальной доходностью. Основная цель приобретения - вложение средств в длительной перспективе, с прогнозом на рост стоимости как самого золота, так и цены приобретенной монеты.

В отличие от обезличенных счетов, клиент получает на руки физическое подтверждение вложенных средств. Кроме этого, нет необходимости обеспечивать монетам определенные условия хранения и оплачивать налоги.

Вложения в золото от Webmoney

Инвестирование в виртуальное золото Webmoney доступно владельцам формального аттестата системы. Этот вид вложений очень схож с обезличенными счетами - клиент покупает определенное количество титульных знаков WMG (аналогов граммов металла).

Приняв решение вложить средства в «электронное» золото от Вебмани, важно помнить:

• средства на любых счетах платежной системы не подлежат страхованию;
• за операции покупки и продажи металла системой будет взята комиссия 0,8% от суммы сделки;
• при таком виде вложений обязанности оплачивать налоги (вне зависимости от срока инвестирования) нет.

Инвестирование в золотые украшения

• в стоимость изделия заложена работа ювелирного мастера и наценка продавца;
• при изготовлении украшения металл может быть использован не в чистом виде, а проверка качества несет дополнительные траты;
• купленные украшения сложно реализовать;
• при продаже нужна оценка стоимости.

Стоит ли инвестировать в золото сегодня

Подводя итоги, можно выделить основные плюсы и минусы такого вложения:

• золото может расти и падать в цене, но никогда не обесценится (в отличии, например, от ценных бумаг);
• нет возможности абсолютно точно спрогнозировать движение цены, а значит инвестор принимает на себя риски снижения стоимости вложений;
• редко получается заработать в краткосрочной перспективе (исключение - спекулятивная торговля на бирже);
• в отличие от банковского депозита, не предусмотрено получение процентов от вложений, доход клиент получает только при реализации металла;
• некоторые виды вложений облагаются налогом или требуют иных затрат, что снижает итоговый инвестиционный доход.

Учитывая современную экономическую ситуацию, инвестирование в золото не является абсолютно доходным и привлекательным инструментом вложения. Рекомендуется «разбавлять» им инвестиционный портфель, но не делать на него основной упор. При этом нужно готовиться к тому, что инвестирование не будет краткосрочным. Эксперты в прогнозе о будущем курсе на золото не имеют одного мнения - слишком сложна и непредсказуема ситуация в мире.

Полезные видео

О инвестициях в золото.

Как вкладывать деньги в золото.

Стоит ли вкладывать в золото?

Золото всегда занимало особое место в финансово-экономических отношениях людей. Но уже более 40 лет оно выведено из системы взаиморасчетов и торгуется на бирже. Котировки желтого металла представляют большой интерес. В данном обзоре будут даны ответы на вопросы – стоит ли вкладываться в золото, на каких уровнях следует это делать и к какому движению цен необходимо быть готовым. Но сначала разберемся с практической стороной дела.

Как можно вкладываться в золото в России?

В России вложение в золото сопряжено с определенными трудностями. При покупке физического слитка необходимо уплачивать НДС в размере 18%. На слиток дается сертификат, который нужно предъявлять в случае обратной реализации металла. Если сертификат будет утерян, то слиток можно будет разве что сдать в ломбарде по цене лома.

Инвестиционные монеты не облагаются НДС. Но спред (разница курсов купли-продажи) довольно высокий. Поэтому и в случае со слитками, и в случае с монетами покупатель теряет 30% от стоимости металла.

Налог можно не платить, если при покупке слитка у банка оставить его на хранение в ячейке (в том же банке). Но тогда придется платить за обслуживание ячейки. При этом в случае банкротства банка нет абсолютной гарантии, что слиток удастся продать и получить назад деньги.

При открытии ОМС (обезличенного металлического счета) тоже имеются риски, связанные с тем, что золото находится у банка, а не на руках у клиента. Однако операции по ОМС проходят по облегченной схеме. Такой счет в целом можно использовать для спекуляций на рынке. Но при покупке-продаже также существует спред, хотя он и значительно меньше, чем в случае с приобретением слитков и монет. В Сбербанке этот спред составляет 10%. Но ОМС даже не защищен государством, в отличие от депозита.

Альтернативным вариантом можно считать игру на бирже с золотыми деривативами (производные финансовые инструменты). Это опционы, фьючерсы, а также ETF. Однако такая игра сопряжена с определенным риском. Она требует финансовой грамотности. При этом клиент также не владеет физическим металлом, а лишь спекулирует на движении котировок.

Какой вариант вложений наиболее подходящий – каждый для себя решает сам.

Какова динамика котировок золота и когда его следует покупать?

Если посмотреть на долгосрочный график, то можно увидеть, что золото неизменно растет в своей стоимости на протяжении десятков лет. При этом существуют и периоды спада. Однако каждому такому спаду предшествует грандиозный взлет цен. Крупнейшее падение стоимости золота произошло в 80-ом году XX века – с 850 до 300 долларов. Но перед этим был рост с 35 $ до 850 $ в период 1971-1980 гг. Связано это было с отменой Бреттон-Вудской системы, которая обеспечивала привязку курса доллара к желтому металлу. После того, как курс доллара отвязали от золота – он девальвировался, а в США начался кризис. В 80-ые и 90-ые годы цена колебалась в диапазоне 250-500 долларов. Но уже в 2001 г. сформировался устойчивый тренд на повышение. Этот тренд закончился в 2011 г. на отметке 1900 $.

Последний 10-летний цикл повышения цен был обусловлен ростом мировой экономики и популяризацией торгов деривативными инструментами (фьючерсами, опционами и проч.). Когда мировой ВВП увеличивается – возрастает спрос на сырье, также растет инфляция . А популяризация торгов (в том числе и в золоте) обеспечивает приток на рынок большого количества денег.

Поскольку доллар сейчас мировая резервная валюта, то именно долларовая инфляция играет в ценообразовании ключевую роль.

Физические спрос и предложение тоже имеют значение. На инвестиции уходит около 40-50% желтого металла (слитки, монеты, покупки со стороны ЦБ, ETF). На ювелирное дело – 50-60%. Доля может меняться во времени. В промышленности используется менее 10%. Как видно, ювелирный спрос (половину которого обеспечивают Китай и Индия) – тоже важный фактор. Но даже дефицит в 4% в 2013 г. не смог спасти котировки желтого металла от обвала. Этому обвалу предшествовало надувание пузыря на рынке золота (2001-2011 гг.). А снижение инфляции в США послужило спусковым курком. В итоге массовый исход инвесторов из ETF привел к обвалу на бирже.

Несмотря на понижательный тренд, который сейчас сформировался, вложение в золото на текущих уровнях в целом выглядит рациональным на долгосрочном горизонте. Но дальнейшие просадки не исключены. Поэтому есть смысл дождаться оптимальной точки входа. Дело в том, что в Америке сейчас идет ужесточение монетарной политики. ФРС свернула стимулирующие программы, предполагающие вливание денег в экономику. Также начала повышать ставки, что сокращает предложение денег. Это должно привести к укреплению доллара и снижению инфляции. В таких условиях золото расти не будет.

Однако сильный доллар уже негативно сказывается на американской экономике. Прибыль компаний сокращается. А инфляция практически отсутствует. То есть ФРС ужесточает монетарную политику в то время, когда и так наблюдаются дефляционные процессы. Это может запустить настоящую дефляционную спираль. И тогда ФРС придется менять вектор своей монетарной политики, снова опускать ставки и даже запускать новые стимулирующие программы. Если это произойдет, то цена на золото устремится вверх.

В то же время согласно отчетам золотодобытчиков в ближайшие годы начнется процесс сокращения производства. Текущие цены находятся на уровнях себестоимости. Инвестиции в отрасль падают. Часть шахт закрывается. В будущем ожидается недостаток металла на рынке.

Образование дефицита золота, а также высокая возможность смены вектора монетарной политики ФРС – вот факторы для роста котировок. Дефицит не даст ценам упасть слишком сильно. В случае дефляции ФРС вынуждена будет смягчать свою денежно-кредитную политику. А в случае позитивного развития экономики США – инфляция вернется сама собой. Поэтому текущие уровни выглядят привлекательными для долгосрочного инвестирования. Но просадки в золоте еще возможны. Вкладываться в него в 2016 г. для краткосрочной спекуляции не рекомендуется. Идеальный момент для входа в рынок – новость о смягчении ДКП Федрезервом. Также летние месяцы традиционно характеризуются снижением цен на драгметаллы и укреплением рубля для россиян. Поэтому лето может стать неплохим моментом для покупки на длительный период.

Вложение в золото в долгосрочной перспективе

Именно долгосрочное инвестирование в желтый металл как раз является рациональным. Текущие уровни довольно низкие.

Здесь стоит упомянуть про теорию суперциклов. Согласно ей цены на сырье растут в течение 10-15 лет, а потом 10-15-20 лет снижаются. Если мы посмотрим долгосрочный график цен на медь, нефть и золото, то увидим такой цикл в период 1930-1970 гг. (40 лет). А также в период 1970-2000 гг. (30 лет) и даже в период 1890-1930 гг. (40 лет). Последний суперцикл начался в 2000-ых. Значит, нас ждет 10-15 лет низких цен на сырьевые товары.

Данная теория строится на экстраполяции. Но сейчас экономика в мире другая, кое-что изменилось (отсутствует золотой стандарт) – поэтому нет гарантии, что суперциклы будут повторяться.

Кроме того, даже в самой теории есть много нюансов:1. Внутри больших 30-40 летних суперциклов наблюдаются еще кратковременные всплески активности в 3-5-10 лет (минициклы). 2. В 70-ые годы рост цен был обусловлен не ростом экономики и не повышенным спросом на сырье, а банальной девальвацией доллара – после того, как его отвязали от золота. 3. Цены при достижении пиков и последующем снижении не возвращаются в прежний диапазон, а выходят на новый уровень. То есть график имеет вид не синусоиды, а лесенки, новый цикл – следующая ступенька.

Таким образом, даже в теории суперциклов на долгосрочном горизонте вложение в золото является неплохой стратегией. Хотя небольшое снижение цен в течение следующих 2-3 лет не исключено.

Альтернатива золоту

На данный момент альтернативы золоту нет. После отказа от золотого стандарта (в 1970-ых) в мире выбрана инфляционная модель развития экономики. В такой модели инфляция в 2-3% считается желательной. Более низкая инфляция – повод для беспокойства. Для защиты сбережений от обесценивания валюты рекомендуется вложение в золото. Для этих целей можно использовать и другое сырье. Но золото – это не просто сырье. Оно выполняет монетарные функции (пусть и исключено из взаиморасчетов). Оно защищено от потери своей актуальности в промышленности.

А колебания в ценах все же значительно меньше, чем на нефть и другие металлы. Заменителем золота могли бы стать алмазы. Но их уже научились выращивать искусственно. А ценообразование в них довольно сложное. Желтый металл удобен для обмена, транспортировки и хранения. В отличие от жидкой нефти он не растекается и не горит. Он не ржавеет и химически очень инертен. У него высокая температура плавления. А его цена позволяет аккумулировать в небольших слитках значительное состояние. Золоту могли бы составить конкуренцию платиноиды. Но они были открыты сравнительно недавно.

Золото является лучшим страховым фондом для резервных валют. Причина его популярности давно известна — надежность. При возникновении глобальных экономических кризисов заблаговременное вложение капитала в жёлтый металл позволяет не просто сохранить свои деньги, но и существенно их приумножить.

Цена 1 грамма золота по ЦБ России на сегодня: 2623.31 руб.

Способы вложить деньги в золото

Существует много способов вложить деньги в золото, и у каждого есть как плюсы, так и минусы. Минусы традиционных вложений — это высокие издержки, присущие таким операциям.

Варианты (основные) инвестиций в металл:

1. Слитки,
2. Инвестиционные монеты (+ памятные/коллекционные),
3. Ювелирные украшения и антиквариат,
4. «экзотические» и опосредованные варианты.

Золотые слитки

Если средства вложить в золото , нужно быть готовым к тому, что возникнет необходимость оплачивать их дальнейшее содержание, к примеру, охрану, причем нужно помнить, слитки при покупке облагаются НДС 18% от суммы сделки. Плюс при продаже — ещё 13% подоходного налога. Итого, чтобы что-то заработать, стоимость металла должна вырасти минимум выше 31%.

ОМС

Монеты выгодны отсутствием НДС, При продаже платим 13% налога на доходы. Важно учесть, что покупка и продажа таких монет происходит по внутреннему курсу банка, дельта порой составляет значительную сумму, поэтому это опять же инструмент для длительных вложений.

Стоит так же заметить, что банки очень придирчивы к состоянию выкупаемых монет.

Стоит заметить, что среди драгоценных бывают и памятные — коллекционные монеты. Ограниченный тираж, художественная ценность и высокая цена. Здесь помимо металла значение имеет нумизматическая ценность. Инвестировать в такие монеты нужно со знанием нумизматического рынка.

Ювелирные изделия и антиквариат

У любого ювелирного изделия к стоимости содержащегося в нём металла есть наценка, связанная с трудом ювелира, заводская наценка, логистика и т.д. Если смотреть на ювелирку как на инвестиции непосредственно в металл, то после покупки вы сразу теряете до 50% стоимости.

Да, это очень просто: зашёл в магазин и купил, да, внешне — это очень красиво и в трудные времена легко реализуемо, но, опять же для инвестирования не самый лучший вариант

Исключения — работы признанных мастеров, где имеется художественная ценность и антикварные изделия. Обычно со временем ценность таких активов увеличивается, но для того чтобы купить правильные украшения нужны знания данного рынка.

Прочие способы инвестирования

Работа через электронные системы: ,

Мнение: это из разряда экзотики, однако, если вы постоянно пользуетесь электронными платёжными системами — то решение вполне подходящее. Нужна быстрая реакция на изменения цен, которые транслируются в платёжные системы, имеющие валюту с привязкой к золоту.

Опосредованными способами можно назвать:

• покупку акций золотодобывающих компаний, например,
• на золото.
• , содержащие акции золотодобывающих компаний или иные бумаги, ассоциированные с золотом.

Надёжны ли инвестиции в золото?

Считается, что самыми безопасными инвестициями являются инвестиции в золото и но насколько надежно такое вложение денег?

К плюсам можно отнести следующие факторы:

• инвестиции в золото и другие драгоценные металлы — это не просто актив для спекулятивной торговли на фондовых рынках, а реальный товар с конкретной стоимостью. Товар, на который всегда был, есть и будет спрос, какой бы критичной не была ситуация на фондовых рынках;
• в случаях, когда в мире происходит

В российских реалиях золото всегда было и остается основным способом сбережения капитала для населения. Недоверие к рублю обусловлено постоянными финансовыми кризисами и девальвациями в России. А доллар США также нельзя считать средством сбережения. Американская валюта ни чем не обеспечена. СМИ постоянно сообщают об огромном государственном долге США.

Осуществить инвестирование в желтый металл сегодня может любой гражданин страны с любым достатком. Способов инвестирования много. От покупки физического золота. Так и вложение в «бумажное» золото – финансовые инструменты, основанные на цене металла.

Плюсы и минусы инвестиций в золото

Минусом вложения в желтый металл является непроизводственный характер этого вложения. Такое вложение денег не приносит текущих выплат инвестору в отличие от вкладов, недвижимости или акций. Купив однажды золото, чтобы заработать инвестор должен ждать, когда начнет расти цена на его актив. А ждать можно долго. Десятилетия.

Плюсами инвестиций в золото является его всемирное признание. Этот металл является общепризнанным мерилом стоимости и богатства. А из-за циклической сути экономики, когда экономические потрясения случаются несколько раз в десятилетие вложения в золото помогают сохранить капитал инвестора, когда деньги и другие активы резко теряют в цене.

Как инвестировать в золото? Способы инвестирования

Вложение в физический металл. Самым надежным способом инвестиции в золото является покупка металла. В России можно купить:

• монеты;
• слитки;
• ювелирные украшения.

Покупку и продажу монет и слитков можно осуществить в банках. Ювелирные украшения покупают в ювелирных магазинах.

Самым выгодным для инвестора способом приобретения и продажи металла являются монеты. Продажа монет не облагается НДС (18%) в отличие от слитков.

Наименее выгодным – является покупка ювелирных украшений. В цену украшений включены затраты магазина, недешевая работа ювелирного мастера, а также в стоимость заложена художественная ценность изделия. Но продать украшение возможно по цене лома.

Вложение в «бумажное» золото. С развитием финансовых рынков способов заработка на золоте становится все больше. Банки, инвестиционные компании и фондовая биржа предлагают широкий ассортимент инструментов вложений.

Обезличенные металлические счета. Самым массовым инструментом у нас в стране являются Обезличенные металлические счета (ОМС) в банке. Доход или убыток вкладчика зависит от текущей расчетной цены золота. Главное помнить, что вклады ОМС не застрахованы государством. Поэтому заключать договор ОМС лучше в банках и государственным участием. Цену покупки и продажи металла устанавливает банк (спрэд). Стоимость в банке отличается от расчетной цены Центрального банка России на несколько процентов.

Паевые инвестиционные фонды золота. ПИФы, которые вкладывают деньги пайщиков в биржевые иностранные фонды, ориентированные на цену металла, можно приобрести в управляющих компаниях. Некоторые управляющие компании являются дочерними структурами крупных российских банков. Управляющие компании берут вознаграждение за управление ПИФ до 5% в год от суммы активов, а также не все деньги клиентов размещают в иностранные фонды. Часть денег держат на счетах, чтобы можно было клиентам вернуть деньги по их требованию. Поэтому доходность ПИФ будет проигрывать динамике цен на металл.

Покупка золота на бирже. ММВБ предлагает несколько инструментов, благодаря которым можно осуществить инвестиционные вложения в драгоценный металл: акции компаний, фьючерсный контракт, покупка золота на валютном рынке и рынке драгоценных металлов, ETF.

Для работы на Московской бирже необходимо иметь брокерский счет.

ETF на золото – это аналог ПИФ. Только разница в том, что акции ETF торгуются на бирже и вознаграждение за управление, комиссии за покупку или продажу не превышают за 1%. Доходность ETF из-за меньших затрат значительно выше ПИФов.

Купить фьючерс на золото можно на Срочном рынке биржи. Фьючерсный контракт — это производный финансовый инструмент. Когда растет стоимость золота, тогда растет и фьючерс. Фьючерс – это срочный контракт. Он имеет дату закрытия, когда по нему происходит расчет. Срок действия контракта три месяца или полгода. Когда дата закрытия фьючерса подходит к концу, то необходимо продать и купить новый фьючерс на новый срок. Поэтому придется отслеживать время исполнения контрактов.

Курс фьючерса почти всегда отслеживает уровень цен на мировом рынке. А доход инвестора образуется за счет разницы в цене между покупкой и продажей фьючерса на золото. При этом расходы минимальные. Необходимо иметь несколько тысяч рублей на счету для гарантийного обеспечения. Также инвестор тратится на комиссии биржи и брокера.

Покупка золота на бирже аналогична покупке валюты. Покупая металл таким способом, инвестор на брокерском счету валютного рынка будет иметь металл. Минимальная сумма покупки и продажи 10 грамм – 1 лот. Таким образом, для покупки необходимо 20000-25000 рублей. Биржевой инструмент GLD/RUB.

Через покупку металла на бирже можно в последующем получить его физически. Часть драгоценного металла, находится в хранилище Национального Клирингового Центра (входит в Группу «Московская Биржа») в виде слитков.

Вложения в акции золотодобывающих компаний один из способов вложения в золото. На российском рынке можно купить акции компаний, которые осуществляют его добычу на территории России.

Вложения в акции компаний имеет преимущество перед другими способами вложений. По своей природе золото не производственный актив. Само по себе оно не генерит денежный поток и прибыль. Прибыль или убыток от инвестиций образуется от ценообразования на товарных рынках, а также на ожиданиях инвесторов и действий центральных банков. Приобретая акции компаний, вы становитесь владельцем бизнеса по добыче золота – акционером. Акционеры получают часть прибыли компании в виде дивидендов.

Обладая акциями компаний, инвестор может рассчитывать на получение прибыли в независимости от цены на сырье. Бизнес нацелен на прибыль в любой рыночной ситуации. Если цена на металл будет падать, то компания будет снижать издержки. Снижать добычу, увольнять персонал, меньше инвестировать в новые месторождения. Но в целом компания будет в прибыли. И акционеры будут получать дивиденды в условиях низких цен на сырье. Конечно, акции компаний при низкой цене на золото потеряют в цене. Но инвестор будет постоянно получать деньги, которые компенсируют потери, в отличие от инвестиций в «физическое» или «бумажное» золото другими способами.

Рассмотрев плюсы и минусы инвестиций в золото, рассмотрим доходность.

Доходность инвестиций в золото

Выгодно ли вкладывать в золото? Несмотря на то, что оно не является предметом первой необходимости для человека как еда, энергия, недвижимость, инвестиции в золото на долгосрочном горизонте показывают стабильно хорошую доходность. Экономика и финансовые рынки периодически попадают в фазу кризисов, и тихой гаванью для инвесторов становится вечный металл. Золото популярно у консервативных инвесторов, в связи с тем, что современная мировая денежная система может только печать деньги, которые ничем не обеспечены. Чем больше напечатали денег, тем больше стоит унция драгоценного металла в этих деньгах.

Заработок на золоте не постоянен. Но для России вложения денег в этот металл особенно актуально. Цена на него устанавливается в долларах США. А при склонности национальной валюты к девальвации и цена золота в рублях постоянно растет в долгосрочной перспективе. Если вложить в золото в конце 1997 года 100 рублей, то в конце 2015 года инвестор бы получил 3 944 руб. Этот результат связан с девальвацией рубля в 1998 году и особенно в 2014-2015 годы. Остальные виды вложений показали такую динамику: недвижимость 2 732 руб.; акции (индекс ММВБ) 2 059 руб.

Отзыв об инвестициях в золото

Как писал выше, золото не является предметов первой необходимостью. По последним данным его добывается больше чем необходимо для ювелирной промышленности и производителей электроники. Но оно является средством накопления сбережений для национальных банков. Население Земли растет. Население стран третьего мира будет постепенно становиться богаче, и будет потреблять золото в виде украшений.

1. Физическое золото в виде монет. В размере полугодового бюджета потребления. В случае какого-либо апокалипсиса можно было прожить до светлого будущего.
2. Остальные вложения разделить по 50% от золотого портфеля в «Бумажное» золото.

Покупать золото через Московскую биржу на брокерский счет. Это надежно как в Сбербанке ОМС. Акционером Московской биржи является Центральный банк России, и государственные банки, в том числе Сбербанк. При этом комиссии биржи и брокера около 1%. А не 12%, как иногда бывает спрэд в Сбербанке на счетах ОМС.

Акции золотодобывающих компаний. Дивиденды будут сглаживать периоды спада цен на металл. Стоит выбирать компании, которые регулярно выплачивают дивиденды.

При этом не стоит откладывать инвестиции и копить на монеты, и разбираться с порядком фондовой биржей. Уже сейчас часть дохода можно направлять в золото. Начинать можно в ОМС. Постепенно переходить в другие инструменты. Например, накопили на ОМС 25000 рублей. Закрыли счет. Купили монету. Со следующей отсечкой купили золото на фондовой бирже. Далее вложили в акции.

Инвестиции в золото в Сбербанке не самые выгодные. Счета ОМС предлагает не только Сбербанк. Но и другие государственные банки, где разница между покупкой и продажей меньше чем в Сбербанке. Мне нравится предложение Газпромбанка, где начисляют еще 1% к счету ОМС.

А покупая ювелирные украшения себе или в подарок, платите за металл, а не за красоту изделия. В случае необходимости ломбард вам денег больше за украшение, где вес металла больше, чем узоров.

Сегодня инвестиции в золото – это выгодная возможность вложения денег в покупку слитков или самого актива через фондовую биржу. Учитывая высокую ликвидность актива, они считаются популярным видом вклада, независимо от объема доступных средств или финансовых знаний. Актуальный способ – это работа с брокером, который позволит приобрести актив через торговую платформу MetaTrader 4 (5) или другим способом.

Способы инвестирования в золото

Покупка золота как актива на бирже является самым простым и прибыльным видом инвестирования. Помимо этого некоторые отдают предпочтения золотым депозитам, которые предлагаются частными финансовым компаниями или банковскими учреждениями. Такое решение не требует от человека специализированных навыков или знаний в трейдерстве. Инвестиции в золото могут осуществляться:

• прямыми вкладами через финансового брокера, как написано выше;
• покупкой слитка или монеты из этого драгоценного металла;
• покупкой акции золотодобывающих компаний (через биржу).

Слитки

В силу колебаний курсов торговля на бирже считается более рискованной, чем инвестирование методом приобретения физического актива. Цельный слиток имеет свою нумизматическую ценность, а при длительном хранении и при повышении курса это может принести неплохой доход. Сегодня стоимость этого драгоценного металла периодически повышается , о чем свидетельствует график цены.

При наступлении мировых кризисов стоимость может как повышаться, так и понижаться на несколько сотен пунктов. Слиток же будет иметь фиксированную стоимость и высокую инвестиционную привлекательность даже с учетом скачка курса. Однако стоит учитывать, что на покупку слитков распространяется НДС, поэтому вам придется заплатить 18% от стоимости актива, что снижает его инвестиционную привлекательность.

Инвестиции (золотые монеты)

Заработать денег с помощью приобретения монет из драгметалла можно всегда. Учитывая повышение цены, прибыльность инвестиций в золото может составлять до 5-10% годовых. Каждая монета при покупке дополняется сертификатом качества и оригинальности, что является дополнительной гарантией. Преимуществом такого способа считается низкая стоимость монет: цена начинается от 50 долларов США, а зависит от размеров и чистоты пробы .

Ювелирное золото

Покупка ювелирного золота – это менее привлекательный вид инвестирования. Так зарабатывают многие ломбарды. Ювелирное золото может приобретаться как новым, так и тем, что уже использовалось ранее. Стоимость ювелирных б/у изделий всегда ниже рыночной цены самого драгоценного металла. В отличие от биржевой торговли, эта покупка не требует знаний компьютера, торговых платформ, биржевых основ и другого. Выгодно открыть собственный ломбард или точку скупки драгоценностей у населения.

Выгодно ли вкладывать деньги в золото

Учитывая стабильность, ликвидность и восходящий тренд цены актива, многие предпочитают вкладывать в покупку фьючерсов, скупку самого актива через биржу. Актуально инвестировать в акции золотодобывающих компаний. Учитывая отсутствие банковской комиссии при непосредственных вкладах через биржу, аналитики рекомендуют связываться только с проверенными финансовыми компаниями, минуя риски. Инвестирование менее выгодно через покупку слитков или монеты.

Доходность инвестиций

Грамотные инвестиции в золото могут иметь доходность до 24-27% годовых. Этот показатель был взят на основании данных цены актива за последние 10-15 лет. То есть, при вкладе драгоценных металлов на 10000 долларов США 15 лет назад, сейчас инвестор бы получил уже 32000-35000 долларов. Это значит, что средний показатель прибыльности составил почти 25% годовых .

Драгоценный металл обладает высокой ликвидностью, поэтому продать его можно всегда – в том же банке или на бирже. Тренды цены отличаются длительными периодами роста и падения. На текущий момент наблюдается незначительный рост стоимости. Торгуя на бирже, можно заработать гораздо больше – там все зависит от котировок. Используя снижение цен, можно заработать таким же образом, как и на подъеме стоимости.

Как вложить деньги в золото

Одна из особенностей драгоценных металлов – это ограниченность ресурса, который добывается из земли. Любой ограниченный материал имеет тенденцию к повышению роста, например нефть, уголь, алмазы. Если вы предпочитаете делать инвестиции через биржу – здесь нет системы страхования, что повышает риск, и нужно будет предварительно получить навык работы с торговым терминалом.

Преимуществом биржевой торговли ценным активом является то, что даже скачок цен может принести прибыль, если вы ставите на снижение стоимости. Перспективы высокого заработка при скупке слитков или монет гораздо ниже – это качественная защита от обесценивания валюты. Такие инструменты, как выкуп ювелирных изделий, можно заставить работать на вас (например, открыть ломбард).

Обезличенные металлические счета

Актуальный вид вложений – обезличенные металлические счета, или ОМС – характеризуется покупкой права на определенный объем драгоценного металла. Если вам резко потребуются деньги, то вы вернете их обратным выкупом (например, Сбербанку). Возврат средств осуществляется по цене золота на момент продажи. Если она поднялась за весь период хранения средств, то вы получите прибыль. Если же нет, то просто убережете себя от падения курса валюты и обесценивания средств.

Инвестировать в золото этим способом удобно тем, кто не хочет связывать себя с банками или сложными биржевыми играми. Каждому инвестору на обезличенные металлические счета присваивается электронный кошелек, где хранится приобретенный им объем драгоценного металла. При хранении средств инвестору не потребуется оберегать или страховать содержимое. Лучше доверять проверенным компаниям и международным сервисам, не вкладывая средства через неизвестные и сомнительные платформы.

Игра на фондовой бирже Forex

Вложение денег в золото на фондовой бирже не отличается от инвестирования в акции компаний, нефть или серебро. Приобретая определенный лот, вы сможете зарабатывать на падении и увеличении цены, торгуя на бирже. Эти вложения подходят тем, кто хорошо разбирается в системе Forex и умеет работать с торговыми платформами MetaTrader 4 или 5. Главное – это знание рынков, умение технически анализировать график и делать прогнозы.

Инвестирование не требует от стоимости актива постоянного повышения – заработать деньги можно даже тогда, когда актив падает. Хранить деньги в золоте в таком случае вряд ли получится, потому что специфика фондовой биржи предусматривает активную торговлю, и на это потребуется тратить собственное время. Такие инвестиции в золото выгодны только опытным трейдерам.

Инвестирование в золото через ETF

Биржевые фонды, или ETF – сервисы, которые вкладывают совместные частные и корпоративные инвестиции непосредственно в акции компаний, добывающих золото. Параллельно они приобретают ряд инвестиционных портфелей на сам актив (драгоценный металл). В отличие от долгосрочных, но самостоятельных вкладов, здесь все процедуры сопровождаются документами, а деньги защищены специальными фондами. Заработать можно до 30% годовых без существенного риска.

В процессе инвестиций в золото биржевые фонды ведут отчетность по всем позициям, а каждый инвестор может сам следить за заработком. Через такие биржевые фонды допускается диверсификация средств в серебро, нефть и другие позиции с активным ценовым ростом. Минусом здесь является необходимость выплаты комиссионных средств. Например, если цена на драгоценный металл подымается на 10%, то ваш заработок составит несколько меньше. Это плата за минимальный процент риска.

Паевые инвестиционные фонды золота

Показывают неплохую динамику прироста за последние несколько лет паевые инвестиционные фонды золота. Данные фонды по своей структуре напоминают ETF. Например, паевой фонд Сбербанка по золоту активно инвестирует в ETF PowerShares, получая при этом небольшие проценты прибыли. Такие сделки не облагаются НДС. Преимущество вкладов – это сохранность средств, но минусом является небольшой процент возможного заработка. Учитывая колебания курса, доходность составляет от 0% до 15-17% годовых.

Инвестиции паевых фондов осуществляются в виртуальный актив, о котором было написано выше. Реальный слиток при этом никогда не приобретается – инвестиции в золото увеличиваются от прироста акций добывающих компаний и от прироста самого металла. В итоге вложения напрямую зависят от реальных котировок, которые могут опускаться или повышаться ежедневно.

Фьючерсные контракты на золото

Аналогом биржевой торговли являются фьючерсные контракты на золото, когда вы заключаете фактический виртуальный договор на покупку или продажи актива по заранее оговоренной цене. Для исключения спекулятивных операций физической поставки золота не осуществляется – все сотрудничество ведется на основании контракта. Так можно для себя обозначить более выгодную стоимость и избежать потери инвестиций при резком падении цены. Исполнение фьючерсов обязательно для всех сторон.

Инвестиции в золотодобычу

Подъем ювелирной промышленности увеличивает привлекательность добывающих и перерабатывающих драгметаллы компаний. Один из способов инвестиций в золото – это покупка акций добывающих предприятий или вложение в активы центробанка России. Здесь не происходит физического приобретения металла (слиток или монета не покупаются), а выкупается объем акций компаний . Сделать это можно через любую биржу. Вложения требуют определенных знаний и опыта работы с торговыми терминалами MetaTrader.

Плюсы и минусы инвестиций в золото

Чтобы получить определенный доход, выбирайте актуальный вид вклада. Если ваша задача – сохранить средства и обезопасить их от обесценивания, то выбирайте слитки или монеты с высоким качеством чеканки. Для других целей подойдет биржевая торговля. Все вклады имеют следующие преимущества :

• художественную ценность (слитки и ювелирные изделия), что увеличивает его ликвидность;
• постоянный прирост цены из-за ограниченности ресурса;
• отсутствие влияния курса валют, опосредованное влияние кризисов на стоимость позиции;
• отсутствие рисков обесценивания.

Минусы таких вложений:

• небольшой процент доходности по депозитам;
• минимальный доход при приобретении физического металла (независимо от веса, грамм);
• для биржевой торговли на выгодных условиях необходимо иметь теоретические и практические навыки..

Выгодно ли покупать золото в Сбербанке

За тройскую унцию (31,1 грамма) сегодня в Сбербанке можно выручить около 77-78 тысяч рублей. Примечательно, что показатели последние пять лет возрастают. Даже при падении котировок 2011 года Сбербанк предлагал лояльные цены на этот драгоценный металл. Если посмотреть на график цен этого государственного банка, то отчетливо видно повышение с небольшим откатом стоимости в начале 2017 года.

Сегодня такой вид вложений через Сбербанк России считается привлекательным. Компания выпустила собственные слитки разного веса – от 1 грамма до 1 килограмма. Для приобретения следует подойти в любое крупное отделение и уточнить информацию у менеджера (или предварительно узнать наличие по контактному номеру телефона). При покупке слитка весом в один грамм покупателю придется потратить около 2,5 тысяч рублей – это зависит от текущего курса. Продавать актив можно таким же способом – через банк и его представительства.

Видео